Die südafrikanische Mittelschicht steht unter enormem Stress und hat Schwierigkeiten, die Rückzahlungen für Fahrzeug- und Immobilienkredite zu leisten, während sie auf Kreditkarten angewiesen ist, um über den Monat zu kommen.
Der jüngste Kreditstressbericht des Verbraucheranalyse- und Forschungsunternehmens Eighty20 für das erste Quartal 2023 zeichnet ein düsteres Bild für die Mittelschicht und die wohlhabenden Haushalte Südafrikas, wobei der vorherrschende wirtschaftliche Druck auch auf diejenigen durchwirkt, die zuvor das Schlimmste ertragen konnten.
Der Bericht beleuchtet das Kreditverhalten von vier Eighty20-Verbrauchersegmenten, die 78 % aller kreditaktiven Südafrikaner und 92 % aller Kreditwerte ausmachen.
Das erste Quartal des Jahres stellt einen besonders erschütternden Datenpunkt für die südafrikanische Mittelschicht dar, wo steigende Schulden und niedrigere Einkommen dazu führen, dass dieses Segment nun in der Krise steckt Sie geben 70 % ihres monatlichen Einkommens für die Tilgung ihrer Schulden aus.
Dies hat zu einem Anstieg der Gesamtausfälle bei Haushalten der Mittelschicht geführt, wobei 21 % aller Schuldenzahlungen in Verzug geraten.
Noch besorgniserregender ist, dass sich die Belastungen sogar auf den wohlhabenderen Markt auswirken, wo 23 % der Schulden in Zahlungsverzug geraten und 60 % des durchschnittlichen Monatseinkommens in die Rückzahlung von Krediten und Krediten fließen.
Dies ist die aktuelle Kreditwürdigkeit der vier Hauptmarktsegmente, die von Eighty20 bewertet wurden:
Mütter der Nation
- Durchschnittliches Monatseinkommen: R1.000
- Durchschnittliche monatliche Rate: R578 (-2,3 %)
- Rate neuer Ausfälle: 49 %
- Verhältnis Raten zu Einkommen: 27 %
Massenkreditmarkt
- Durchschnittliches Monatseinkommen: R5.000
- Durchschnittliche monatliche Rate: R1.999 (+2,5 %)
- Rate neuer Ausfälle: 22 %
- Verhältnis Raten zu Einkommen: 36 %
Arbeiter der Mittelklasse
- Durchschnittliches Monatseinkommen: R15.000 bis R25.000
- Durchschnittliche monatliche Rate: R10.267 (+7,8 %)
- Rate neuer Ausfälle: 21 %
- Verhältnis Raten zu Einkommen: 70 %
Mütter der Nation
- Durchschnittliches Monatseinkommen: R42.000+
- Durchschnittliche monatliche Rate: R20.939 (+7,1 %)
- Rate neuer Ausfälle: 23 %
- Verhältnis Raten zu Einkommen: 60 %
Zentrale Problembereiche
Die Daten von Eighty20 zeigen, dass die Topverdiener in seinen Segmenten – Arbeiter aus der Mittelschicht und wohlhabende „Starke“ – unter Druck geraten, da die Belastungen durch Wohnungsbaudarlehen und Fahrzeugfinanzierungen schrumpfende Budgets belasten.
Insbesondere Wohnungsbaudarlehen bereiten den Verbrauchern erhebliche Probleme, so die Gruppe, wobei die durchschnittlichen Hypothekenraten im Jahresvergleich um 27 % gestiegen seien, was hauptsächlich auf steigende Zinssätze zurückzuführen sei.
Die Zinserhöhungen um 50 Basispunkte im März und Mai brachten den Leitzins auf 11,75 %, den höchsten Stand seit 2009. Durch diese Zinserhöhungen erhöhten sich die Raten für einen aufgenommenen Kredit in Höhe von 1,5 Millionen Rand um 4.600 Rand pro Monat Mitte 2021.
„Fast 99 % der Immobilienkreditsalden werden von den Segmenten der Schwergewichte (76 %), der Mittelklassearbeiter (17 %) und der Rentner (6 %) gehalten“, sagte Eighty20.
„Auf das Heavy-Hitter-Segment entfielen 87 Milliarden Rand (11 % im Vergleich zum Vorjahr), wobei die Guthaben der Mittelschichtarbeiter um 4 % schrumpften, was den Gesamtanstieg auf 82 Milliarden Rand brachte – eine Steigerung von fast 8 %, wobei die durchschnittlichen monatlichen Raten im Vergleich zum Vorjahr um 27 % anstiegen. .“
Der Wohnungsbaudarlehensbestand für Arbeitnehmer aus der Mittelschicht – nach Wert und Inhabern – ist seit dem vierten Quartal 2021 rückläufig, wobei der gesamte Wohnungsbaudarlehensbestand aller Kunden in diesem Zeitraum nur um 9,7 % wuchs.
Im vierten Quartal 2022 verzeichnete das wohlhabende Segment einen Anstieg der in Zahlungsverzug geratenen Wohnungsbaudarlehensbestände um 24 % im Vergleich zum Vorjahr, während dieser Wert im ersten Quartal 2023 weiter auf 34 % anstieg, was ein deprimierendes Bild für den Einzelhandelsimmobilienmarkt zeichnet, wo die wirtschaftlichen Herausforderungen zunehmen Die Zinssätze bremsen das Wachstum, sagte die Gruppe.
Für die Mittelschicht und die wohlhabenden Segmente zeigt die Fahrzeugfinanzierung (VAF) ein ähnliches Muster. Die Rate neuer VAF-Ausfälle für diese Segmente ist seit Mitte 2022 kontinuierlich gestiegen, während die Zahl der Personen mit dieser Art von Darlehen seit Ende 2021 sinkt.
Der VAF-Kreditbestand ist für die Mittelschicht im Jahresvergleich um 8 % geschrumpft, wobei sich die Rate neuer Ausfälle (CRDN) für die 600.000 VAF-Inhaber der Mittelschicht im Jahresvergleich um 23 % verändert hat.
„Angesichts des Raten-Einkommens-Verhältnisses der Mittelschicht, das inzwischen die 70-Prozent-Marke überschritten hat, besteht eine echte Sorge darin, wie diese Kunden weiterhin VAF- und Wohnungsbaudarlehen bezahlen können“, sagte Eighty20.
Heavy Hitter haben derzeit ein Raten-Einkommens-Verhältnis von 60 %. Für alle kreditaktiven Südafrikaner liegt diese Quote bei 44 %.
„Neu in Verzug geratene Kredite – der Anteil der aktuellen Kreditsalden, die im Laufe des Quartals in Verzug gerieten – stiegen im letzten Jahr um 17,4 %. Dieser CRDN ist ein Frühwarnzeichen für die Kreditlage im Land und lag in den letzten beiden Quartalen im zweistelligen Bereich.
„Der CRND-Anstieg ist insbesondere auf neue Ausfälle bei besicherten Produkten zurückzuführen – ein klares Zeichen dafür, dass auch die wohlhabendsten Kundensegmente den Schmerz der wirtschaftlichen Probleme Südafrikas zu spüren bekommen“, sagte die Gruppe.
Die größte Sorge der südafrikanischen Mittelschicht besteht darin, wie sehr sie Schwierigkeiten haben, VAF und Wohnungsbaudarlehen zu bezahlen.
„Die gesamten Kreditkartenschulden in diesem Segment steigen weiter und sind im Laufe des Jahres um 7 % gestiegen, wobei die durchschnittlichen Kreditkartenkreditsalden um 8 % auf über 31.000 R gestiegen sind. Trotz eines Rückgangs der VAF- und Wohnungsbaukreditsalden um 8 % bzw. 4 % kam es im ersten Quartal zu einem starken Anstieg der Rate neuer Ausfälle bei diesen Kreditarten – 22 % bzw. 32 %.“
Bei den Wohlhabendsten war dieses Segment für den gesamten Anstieg der gesamten Immobilienkreditsalden verantwortlich, wobei die durchschnittlichen Raten im Vergleich zum Vorjahr um 27 % anstiegen.
Die Gesamtsumme der Wohnungsbaudarlehen stieg im Vergleich zum Vorjahr um 11 %, aber zusammen mit einem Anstieg des Wohnungsbaudarlehens-CRND von 24 % im vierten Quartal auf 34,3 % im ersten Quartal ergibt dies ein deprimierendes Bild für den Einzelhandelsimmobilienmarkt. Der CRND für VAF betrug 10 % im Jahresvergleich.
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